PROYECTO DE TESIS

I GENERALIDADES

1.1 TITULO:
CAUSAS DE LA MOROSIDAD DE LA CAJA TRUJILLO EN COMPARACIÓN CON LAS CAJAS DE AHORRO Y CREDITO DE LA PROVINCIA DE CHEPÉN 2007 – 2010.

1.2 AUTOR:
Areli Yamali Vasquez Cubas
Jirón Alianza #719 Chepén.
yamali_love_3@hotmail.com

1.3 ASESOR:
Dr. CPC Antonio Cholan Calderón

1.4 TIPO DE INVESTIGACIÓN
1.4.1 De Acuerdo al fin que se Persigue
La investigación es de tipo Aplicada, porque utiliza conocimientos sobre microfinanzas para describir la forma como se desempeña la morosidad realizando la comparación entre la Caja Trujillo con las otras Cajas de Ahorro y crédito.
1.4.2 De Acuerdo al Período en que se capta la Información
La información es Retrospectiva, porque utiliza información del período 2007-2010.
1.4.3 De acuerdo con la evolución del fenómeno estudiado
La investigación es de corte Transversal y Longitudinal.

1.4.4 De acuerdo con la comparación de las poblaciones
La investigación es Comparativa, porque se compara la variable de investigación (la morosidad) de la Caja Trujillo y de las otras Cajas de Ahorro y Crédito con la finalidad de contrastar la hipótesis de investigación.

1.5 Lugar de investigación:
Provincia de Chepén

1.6 Lugar e institución que investigación.
Universidad Nacional de Trujillo – Sede Valle Jequetepeque.
Facultad de ciencias económica.
Escuela contabilidad y finanzas.

1.7 Duración del Proyecto: 3 meses
Fecha de inicio: 19 de agosto del 2011.

1.10 Financiamiento
El presupuesto sera asumido en su totalidad por mí.


II PLAN DE INVESTIGACIÓN
2.1 EL PROBLEMA
2.1.1 Selección del problema
Los microcréditos son un instrumento efectivo y cada vez mas utilizado en los programas para el alivio de la pobreza. La Conferencia de las Naciones Unidas para el Comercio y el Desarrollo (UNCTAD) estima que existen en todo el mundo 7.000 instituciones dedicadas a las microfinanzas (IMFs) que brindan microcréditos a 20 millones de personas1 . Sin embargo, el número de usuarios potenciales de este tipo de servicios financieros se calcula en alrededor de 500 millones.
En la última década estos microcréditos se multiplicaron por siete,alcanzando un saldo de mas de 3,500 millones de dólares.2.
 La demanda de microcréditos viene creciendo a un ritmo de 20 por ciento anual pese al desastre económico mundial durante el presente año.
Desde que las Instituciones de Microcrédito constituyen una muy importante fuente de crédito para el sector de pequeñas y medianas empresas; promover su sólido desarrollo y sostenibilidad en el largo plazo, permitira agilizar el financiamiento al sector de PYMES, permitiendo a su vez, ganancias en el crecimiento, eficiencia y equidad.
A pesar de que las Instituciones de Microcrédito han mostrado bajos niveles de morosidad y esto ha sido señalado como un signo de su éxito, aún esta morosidad es un riesgo que enfrenta cualquier institución financiera. Un elevado número de créditos en condición de retraso o de no pago constituyen una de las principales causas de la insolvencia y descapitalización, lo que finalmente atenta contra la solidez y sostenimiento de la institución y del sector en su conjunto en el largo plazo.
El analisis de la calidad de la cartera de una institución financiera requiere la utilización de un indicador adecuado para tales fines. No existe, sin embargo, conformidad en la discusión sobre cual es este “indicador adecuado” de los niveles de morosidad que exhibe la cartera de una entidad crediticia.
El indicador cartera atrasada se define como el ratio entre las colocaciones vencidas y en cobranza judicial sobre las colocaciones totales. El indicador cartera de alto riesgo es un ratio de calidad de activos mas severo, que incluye en el numerador las colocaciones vencidas, en cobranza judicial, refinanciadas y reestructuradas; no obstante, el denominador es elmismo: las colocaciones totales.
El indicador cartera pesada presenta características mas diferenciadas. Se define como el ratio entre las colocaciones y créditos contingentes clasificados como deficientes, dudosos y pérdidas sobre los créditos directos y contingentes totales.
En la región La Libertad, la actividad de las instituciones financieras de microcrédito ha sido muy fructífera, debido a que han ido aumentando sus colocaciones de manera progresiva, aprovechando del entorno favorable, en el cual la economía esta en crecimiento y genera una mayor demanda de diversos productos y servicios, lo cual al final hace que las micro y pequeñas empresas demanden con mayor frecuencia crédito a estas instituciones pertenecientes al sistema financiero no bancario.
Por este motivo existen actualmente numerosas entidades que ofrecen microcrédito y se han especializado en este rubro, ya que se cuenta con un mercado que gradualmente va creciendo su demanda por financiamiento.
Tomando en cuenta que cada institución de microcrédito tiene una determinada cartera de clientes que puede guardar similitudes o diferencias con las de otros clientes de las demas instituciones de microcrédito que desarrollan sus actividades en la provincia de Chepén, procederemos a realizar un estudio comparativo de los niveles de morosidad de la Caja Trujillo con respecto a las otras Cajas de Ahorro y Crédito durante el período 2007-2010.
2.1.2 Formulación del Problema
¿Cual es el nivel de la morosidad de la Caja Trujillo, en relación con las otras Cajas de Ahorro y Crédito, en el período 2007-2010?
2.1.3 Justificación
Desde el punto de vista practico el estudio es relevante porque serviracomo un aporte en posteriores investigaciones en las cuales se quiera investigar realizando comparaciones entre las Cajas de Ahorro y Crédito del Perú. Ademas permitira conocer cual es la situación de la morosidad de la Caja Trujillo y a la vez realizar una comparación con otras Cajas de Ahorro y Crédito y se veran que factores son los que afectan en la morosidad específicamente en la Caja Trujillo. A la vez se alcanzaran conclusiones que sean las mas relevantes al momento de realizar la investigación y que establezcan la forma en que ha evolucionado la morosidad de la Caja Trujillo en comparación con las otras Cajas de Ahorro y Crédito.
2.1.4 Limitaciones:
Geografico
Por la distancia que hay entre los distritos, no me fue posible entrevistar a empresas situadas a las afueras de Chepén, como son Pacasmayo, Guadalupe y otros.
Económico
En trabajos como este se requiere de un elevado costo económico, para cubrir en pasajes, por el motivo de desplazarse a los diversos lugares de Chepén para adquirir información para la investigación.
Tiempo
Debido a que somos estudiantes, tenemos diferentes trabajos que cumplir con otras cursos, es por ello que el tiempo para dicha investigación fue limitado.

Experiencia
Siendo la primera vez en realizar un proyecto, tuve muchas dificultades las cuales he sabido superarlas, buscando mucha mas información y consultando a personas mas experimentadas en este tipo de proyectos.

2.2 OBJETIVOS:
2.2.1 Objetivo General:
Determinar las causas de la morosidad de la Caja Trujillo en comparación con las otras Cajas de Ahorro y Crédito de la provincia de Chepén durante el período 2007-2010.
2.2.2 Objetivo específicos:Describir la evolución del mercado de microcrédito en el período 2007-2010.
Describir la evolución y causas de la morosidad en la Caja Trujillo en el período 2007-2010.
Describir la evolución de la morosidad en las otras Cajas de Ahorro y Crédito en el período 2007-2010..
Describir la cartera de colocaciones de la Caja Trujillo en relación con las otras Cajas de Ahorro y Crédito en el período 2007-2010..

2.3 MARCO REFERENCIAL CIENTIFICO
2.3.1 Antecedentes:
2.3.1.1 A nivel local
Como antecedentes locales del problema tenemos los siguientes:
Tenemos la investigación de Burgos Campos Jorge del año 2008 de la Universidad Nacional de Trujillo y en su estudio titulado Desarrollo de la morosidad y su impacto en las colocaciones de la Caja Trujillo.
Esta investigación pertenece a la Universidad Nacional de Trujillo.
El tipo de diseño de investigación que se utilizó fue de tipo experimental y se llego a la conclusión que la morosidad no influye significativamente en los niveles de colocaciones, porque han tenido buenos procedimientos de evaluación crediticia.
Ademas establece como recomendaciones que se amplíen sus colocaciones mediante tasas mas competitivas, pero sin dejar de realizar la respectiva evaluación buscando de esta manera tener una mayor presencia en el mercado microfinanciero de la Provincia de Chepén.
Ademas existe la investigación de Ulises Flores Campos del año 2008 titulado Analisis y evolución de la morosidad en las colocaciones del microcrédito en el sector cuero y calzado año 2007-2008” realizado por la Universidad Nacional de Trujillo,
El tipo de investigación es descriptiva correlacional y afirma como conclusión que los principales factorescausantes de la morosidad son problemas por flujo de efectivo y deficiencias en la evaluación de los créditos. Establece ademas como recomendación que este sector debe ser promovido mediante el financiamiento a tasas bajas buscando que pueda aumentar su productividad y con esto puedan tener mas ventas y no incurrir en morosidad por sus créditos solicitados
En la investigación realizada por Luis Vélez Peralta del año 2009 titulada “Influencia de la morosidad en las colocaciones de la Caja Nuestra Gente” perteneciente a la Universidad Nacional de Trujillo.
La investigación realizada es de tipo correlacional, con dos variables, la morosidad y las colocaciones tomando como institución de analisis la Caja Nuestra Gente.
Se establece como conclusión que la morosidad no influye en las colocaciones porque los niveles de ésta no afectan la cartera global de la institución. Como recomendación tenemos que se debe implementar una mejor administración del recurso humano mediante planes de incentivos para mejorar el desempeño de su trabajo del sector microcrédito y generar disminución de las colocaciones.



2.3.1.2 A nivel nacional:
A nivel nacional tenemos los siguientes estudios:
El estudio de Juan Burga Zarate realizado por el instituto de Microcrédito de Lima el cual se titula “El crecimiento del microcrédito en Lima metropolitana y su relación con la morosidad” del año 2008.
Esta investigación es de tipo descriptivo correlacional en el cual se analiza la forma cómo ha evolucionado el microcrédito y la morosidad en Lima especialmente en las zonas en donde abundan las micro y pequeñas empresas.
Tenemos como conclusión del estudio que el microcrédito se ha convertido en un factor muyimportante para generar un mayor crecimiento de la actividad económica y los niveles de morosidad tienen que ser debidamente controlados mediante una mejor evaluación previa.
Existe el estudio de José Landavery Bustos perteneciente a la Universidad de Lima del año 2008 cuyo título es Analisis comparativo de la morosidad por institución de microcrédito en el cono sur de Lima.
La investigación es de tipo transversal en el cual realiza un analisis comparativo de la morosidad por tipo de institución de microcrédito al año 2008 realizando la comparación con la finalidad de evaluar la morosidad y determinar la relación que existe entre las instituciones de microcrédito del cono sur de Lima.
Como conclusiones tenemos que la metodología de evaluación del crédito de las instituciones crediticias del cono sur permitira alcanzar menores niveles de morosidad y que se debe ampliar las líneas crediticias para llegar con el crédito a mas sectores emergentes del cono sur que actualmente aun trabajan sin acceso a este financiamiento.
Tenemos el estudio realizado por Jorge Chuqui Aguirre titulado Evolución del Microcrédito y la morosidad en la región Junín del año 2008 realizado por la Universidad Nacional del Centro. Esta investigación es de tipo descriptiva correlacional.
Como conclusiones afirma que los factores por los cuales se generan problemas en el microcrédito es la morosidad; que se debe a que en muchos casos las microempresas presentan problemas de liquidez. Como recomendación plantea un plan de capacitación y manejo de empresas dirigida a los microempresarios para que de esta manera puedan alcanzar un mayor desarrollo en su gestión.
2.3.1.3 A nivel internacional:Tenemos los siguientes estudios:
El estudio de José Paz Soldan del año 2008 titulado El microcrédito como instrumento de mejora en el nivel de vida en Latinoamerica y la evolución de la morosidad. Esta investigación es de tipo correlacional realizado por la Universidad de Buenos Aires, Argentina.
Tenemos como conclusión que existe un crecimiento considerable de las colocaciones de microcrédito en América Latina y que los niveles de morosidad se mantienen por debajo de los estandares internacionales, debido a que existe mayor eficiencia en la evaluación de las pequeñas y microempresas. Esto permite que exista una mayor responsabilidad al momento de tomar una deuda e ir cumpliéndola en sus pagos. Se recomienda que se deban ampliar los programas de microcrédito mediante programas crediticos con líneas de crédito de organismos internacionales para promover mas este sector que con su desarrollo reduce la pobreza.

Existe ademas un estudio realizado por Richard Wrigth titulado “Analisis de la mora en función de las colocaciones de microcrédito pro país en Latinoamerica el año 2008. Esta investigación es de tipo correlacional y trasversal perteneciente a la Universidad de Washington.
Se establece como conclusiones una forma de reducir la pobreza en Latinoamérica es mediante el microcrédito, con la finalidad que las empresas puedan tener un mejor mecanismo de financiar sus actividades productivas y aumentar sus ventas generando mayor actividad económica. La mora debe ser controlada en función de los sistemas de evaluación y el tipo de cliente que sea.

2.3.2 Marco Teórico
2.3.2.1 Crédito
La palabra crédito viene del latín creditum (sustantivación del verbocredere: creer), que significa 'cosa confiada'. Así 'crédito' en su origen significa entre otras cosas, confiar o tener confianza.
Se considerara crédito, el derecho que tiene una persona acreedora a recibir de otra deudora una cantidad en numerario entre otros; en general es el cambio de una riqueza presente por una futura, basado en la confianza y solvencia que se concede al deudor.
El crédito, según algunos economistas, es una especie de cambio que actúa en el tiempo en vez de actuar en el espacio. Puede ser definido como 'el cambio de una riqueza presente por una riqueza futura'. Así, si un molinero vende 100 sacos de trigo a un panadero, a 90 días plazo, significa que confía en que llegada la fecha de dicho plazo le sera cancelada la deuda; en este caso se dice que la deuda ha sido 'a crédito, a plazo'.
En la vida económica y financiera se entiende por crédito, por consiguiente, la confianza que tenemos en la capacidad de cumplir, en la posibilidad, voluntad y solvencia de un individuo, por lo que se refiere al cumplimiento de una obligación contraída.
2.3.2.2 Tipos de Crédito
Los tipos de crédito son:
Créditos Mes: es el crédito denominado también microcrédito y estan divididos en montos menores a los 30,000 soles
Crédito Comercial: son créditos otorgados por montos mayores a los 30,000 soles.
Crédito de Consumo: Esta dirigido a personas naturales y se otorga en función a los niveles de ingresos que pueden justificar su el pago del crédito.
2.3.2.3 Microfinanzas
Las microfinanzas es una parte del estudio de las finanzas, en el cual se trata exclusivamente de administrar la gestión del efectivo en pequeñas y microempresas. Estas empresas por sus características sondiferentes de las grandes corporaciones en donde se pueden aplicar de forma amplia los conceptos de liquidez y gestión de efectivo establecidos por las finanzas (especialmente las finanzas corporativas).
Las microfinanzas analizan y determinan el manejo del efectivo en las micro y pequeñas empresas que por su tamaño son principalmente empresas familiares que tienen características propias.
Ademas la noción de microfinanzas se refiere a la provisión de servicios financieros como préstamos, ahorro, seguros o transferencias a hogares con bajos ingresos. Entre estas posibilidades, la mayoría de las instituciones del sector se ha dedicado al microcrédito, que son préstamos pequeños que permiten a las personas, que no poseen las garantías reales exigidas por la banca convencional, iniciar o ampliar su propio emprendimiento y aumentar sus ingresos.
2.3.2.4 Historia del microcrédito
La historia del microcrédito moderno comienza en los años '70 con cuatro entidades: en 1970 Bank Dagang en Bali (Indonesia), en 1971 Opportunity Internacional en Colombia, en 1973 ACCION International en Brasil, y en 1976 Grameen Bank en Bangladesh.
Si bien el concepto de créditos cooperativos a bajo o nulo interés enfocados en fomentar la independencia económica y la cooperación recíproca no es algo nuevo en la economía política, el concepto del microcrédito nació como propuesta del catedratico de economía Dr. Muhammad Yunus, quien comenzó su lucha contra la pobreza en 1974 durante la hambruna que padeció la población de su tierra natal, Bangladesh, uno de los países mas pobres del planeta.
A mediado de los 70s, los primeros organismos que comenzaron a dar o a organizar microcréditos fueron ONG. Aprincipio de los 80s estos organismos comenzaron a ver frutos de este proceso, muchos de ellos comenzaron a darse cuenta que este esfuerzo podría ser sostenible porque la recuperación de cartera (deudas) era casi perfecta. A partir de que estas organizaciones encuentran el punto de equilibrio (suficientes microcréditos para pagar los costos fijos) el crecimiento de estos programas explota.
En Latinoamérica existe un sin número de entidades dedicadas al microcrédito. Inclusive en Colombia existen varias organizaciones involucradas en este tema (Cooperativa Emprender, Finamérica, Fundación Santo Domingo, etc)3.
Estas son organizaciones que dan préstamos a individuos de bajos recursos económicos o por debajo de la línea de pobreza. La razón por la que este tipo de organizaciones ha florecido en Latinoamérica es por sus altos niveles de rentabilidad que hacen que sea una operación sostenible. No solamente ONG estan involucradas en esto sino también bancos convencionales. En países como Ecuador, Bolivia y Perú, bancos convencionales (Banco Solidario, Banco Sol y Mi Banco) han logrado expandirse en el país a través de un modelo de negocio que presta servicios a la población de bajos recursos económicos.
2.3.2.5 El Microcrédito
Los microcréditos son pequeños préstamos realizados a prestatarios demasiado pobres como para que les concedan un préstamo en un banco tradicional4. Los microcréditos posibilitan, especialmente en países en vías de desarrollo, que muchas personas sin recursos puedan financiar proyectos laborales por su cuenta que les reviertan unos ingresos. El microcrédito es la parte esencial del campo de la microfinanciación, dentro del que se encuentran otros serviciostales como los microseguros, ahorros u otros.
La mayoría de las personas en el mundo trabajan en empresas familiares o por sí solos. La microempresa, como cualquier otro
negocio, necesita recursos externos para financiarse, ya sea para subsistir o para crecer. Entonces el crédito otorgado a estas instituciones es denominado microcrédito
Como las personas en niveles económicos muy bajos no pueden acceder a un crédito normal de un banco porque no tiene garantía, estas personas o microempresas tiene la opción de solicitar un microcrédito que les permita desarrollar su pequeño negocio.
El acceso a los servicios financieros, y al crédito en particular, se considera una herramienta poderosa para la superación de los problemas de pobreza que enfrentan los sectores de menores ingresos, tanto en los países desarrollados como en los en vías de desarrollo. Mediante el crédito se realiza la operación de poner a disposición del cliente una cantidad de dinero hasta un límite especificado y durante un período de tiempo determinado.
2.3.2.6 Instituciones de Microcrédito
Las instituciones de microcrédito son entidades especializadas en la oferta de diversos productos financieros a las micro y pequeñas empresas. Este segmento es muy amplio y por lo tanto desarrollan todos sus servicios buscando captar la demanda por microcrédito de las pequeñas y microempresas, ofreciendo tasas y plazos acordes con las necesidades del cliente ademas estableciendo todo un sistema de evaluación y control de la morosidad especializado en la atención de la micro y pequeña empresa.
El microcrédito es la operación financiera mas desarrollada por estas instituciones, el cual tiene características distintas aaquellos créditos comerciales predominantes en las instituciones bancarias. Entre estas características estan su pequeño tamaño y gran número, gran concentración regional y sectorial y una mayor volatilidad en su morosidad. Ademas de estas características, existen otros factores cualitativos en el manejo de estas entidades que pueden afectar significativamente sus resultados financieros5.
2.3.2.7 Cartera de Colocaciones
La cartera de colocaciones es una estadística actualizada de forma diaria en la cual se consignan los diversos créditos otorgados por la entidad de microcrédito. En ésta se establece el tipo de empresa, sector al que pertenece, monto prestado, tiempo de pago y la tasa de interés respectiva, con la finalidad de llevar un control pormenorizado de los créditos que se otorgan y de esta manera tener un seguimiento el trabajo realizado, es decir que tan eficientes son en el otorgamiento del crédito y también en el aumento de sus colocaciones. Como las entidades se evalúan mediante sus colocaciones realizadas, mientras mas colocaciones tengan seran mucho mas eficientes en su actividad.
Entonces las colocaciones son el acto de entregar el crédito al cliente debidamente evaluado con la finalidad de cobrar un interés por el mosto del préstamo obtenido. Ademas se debe de establecer que cuando una institución financiera realiza sus colocaciones forma una cartera en la que se puede analizar su evolución.
2.3.2.8 Tecnología Crediticia
La tecnología crediticia esta referida a los criterios que los prestatarios incluyen en el proceso de evaluación y aprobación así como la determinación de las condiciones del crédito.
Ademas implica también el seguimiento y recuperacióndel crédito dentro de una determinada institución crediticia. Esta tecnología es particular a cada entidad y su objetivo es tener un mejor resultado en la evaluación y el desarrollo de bases de datos de seguimiento de los clientes evaluando su frecuencia de pago y si incurren en morosidad.




2.3.3 Marco Conceptual
2.3.3.1 Mora
La mora es el retraso en el cumplimiento de una obligación o deber. Un retraso en el cumplimiento de una obligación supone un incumplimiento parcial, que puede provocar perjuicios mas o menos graves en el acreedor, y como tal incumplimiento es tratado en los diferentes ordenamientos jurídicos.
El deudor esta en mora cuando no ha cumplido la obligación dentro del término estipulado y salvo que la ley exija que el acreedor deba requerir primero al deudor el cumplimiento para constituirlo en mora.
Cuando la deuda no ha podido ser dada o ejecutada sino dentro de cierto tiempo y el deudor lo ha dejado pasar sin darla o ejecutarla.
La morosidad es la falta de pago por parte de un beneficiario del crédito generado por diferentes motivos, entre los cuales podemos mencionar problemas de liquidez, lo cual genera un retraso en el pago y que la entidad crediticia clasifique esta falta de pago como cartera morosa6.
La morosidad se representa como una tasa porcentual con respecto a las colocaciones de la entidad de y determina si es muy alta que sus colocaciones han sido mal evaluadas. En el caso que la tasa de morosidad no sea muy alta entonces la entidad crediticia tiene un buen manejo de su cartera de colocaciones, ya que no presenta mayores problemas de pago.
Una elevada cartera morosa constituye un serio problema que compromete la viabilidad delargo plazo de la institución y finalmente del propio sistema. En efecto, la fragilidad de una institución financiera debido a altos niveles de morosidad de sus créditos conlleva inicialmente a un problema de liquidez, que en el largo plazo, si es recurrente y si la institución no posee líneas de créditos de contingencia, se convierte en uno de solvencia que, que determina, probablemente, la liquidación de la institución (Freixas y Rochet, 2008).
2.4 Variables- Indicadores
2.4.1 Variable:
La morosidad.
2.4.2 Indicadores:
Cartera atrasada
Cartera en cobranza judicial
Cartera refinanciada
2.4.3 Ratios:
Ratio de mora:
(Cartera atrasada + Cartera en cobranza judicial)
Total de colocaciones
Cartera de alto riesgo (CAR):
(Cartera atrasada + Cartera en cobranza judicial+Cartera refinanciada)
Total de colocaciones

2.5 Hipótesis
La situación de la morosidad de la Caja Trujillo esta por encima del promedio en relación las otras Cajas de Ahorro y Crédito en el período 2007-2010.

2.6 Diseño de ejecución
2.6.1 Diseño de investigación
La investigación es de tipo No Experimental longitudinal de un caso único que es la comparación de la morosidad de la Caja Trujillo en relación con las otras Cajas de Ahorro y crédito de la Provincia de Chepén.
2.6.2 Población - Muestra
La población objetivo esta compuesta por las Cajas de Ahorro y Crédito de la Provincia de Chepén.
CMAC Chepen
CMAC Pacasmayo
CMAC Trujillo


2.6.3 Muestra de estudio
Se obtendra la muestra de acuerdo a la siguiente formula .
Z2 p * q * N
n = -------- ----- ------
e2 ( N-1 ) + z2 * p * q

Donde:
N = población de Cajas de Ahorro y Crédito ( 13 )Z = nivel de confianza del 95% ( Z = 1.96)
p = Probabilidad de aceptar hipótesis ( p = 0.5 )
q = Probabilidad de rechazar la hipótesis ( q = 0.5 )
e = error estadístico ( e = 5%)

1.962 0.5 * 0.5 * 13
n = -------- ----- ------ -----------
0.052 ( 13-1 ) + 1.962 * 0.5 * 0.5

n = 12
2.6.4 Técnicas de recolección de datos e instrumento
Para obtener la información se utilizara los siguientes instrumentos:
Entrevistas: mediante un cuestionario con la finalidad de obtener información sobre la morosidad.
Revisión documental: Se realizara investigación mediante la observación en la pagina web de la Superintendencia de Banca y Seguro en donde esta la información referente los niveles de morosidad de cada una de estas instituciones.
2.6.5 Procedimientos
Como primer aparte del procedimiento tenemos la obtención de la información mediante las fuentes de información primaria y secundaria de las cuales se obtengan los datos. Luego de esto se realizara la sistematización de los resultados buscando cumplir con los objetivos de la investigación. Ademas de eso se realizara la contrastación de la hipótesis estableciendo luego la respectiva discusión de los resultados y por este medio obtener las conclusiones y recomendaciones de la investigación.
2.6.6 Forma de tratamiento de datos
Se realizaran cuadros y graficos estadísticos de una y dos entradas así como graficos comparativos de la morosidad de cada entidad de mcirofinanzas, ademas que se establecera las comparaciones respectivas buscando de esta forma la contrastación de los indicadores de todas las entidades que conforman lamuestra.
2.6.7 Fuentes e informantes
Las fuentes de información seran primarias obtenidos mediante la entrevista aplicada a los responsables de manejar la morosidad. Ademas de secundarias que se obtendran a través de la investigación bibliografica y la revisión de paginas webs.
Los informantes seran los analistas de créditos de la CMAC.
2.6.8 Forma de analisis de la información.
Para obtener los indicadores se utilizaran tablas estadísticas que corresponden a la morosidad entre las distintas instituciones de microcrédito así como graficos comparativos para contrastar la hipótesis.














2.7 Referencias Bibliograficas
Alvarado, Javier; Felipe Porto carrero M., Carolina Trivelli, Efraín Gonzales, Francisco Galarza e Hildegardi (2008), Mercados financieros rurales en América Latina, Tomo I: Analisis y Propuestas; Tomo II: Avances Institucionales, CEPES, Lima.
Banco Central de Reserva del Perú. Sucursal de Trujillo (2008); Síntesis Económica La Libertad Diciembre. Sección Estudios Económicos.
Banco Interamericano de Desarrollo BID (2008); Guía técnica para el analisis de instituciones financieras de microempresas. Ed. IPC año
Numura Juan; Prtocarrero Felipe; (2007) El Impacto del Crédito a la Microempresa: La línea FONCODES en el Sistema de Cajas municipales de Ahorro y Crédito. Lima
ONU: Informe de la situación del Microcrédito 2008
Tam Felipe (2008) Informa sobre la coyuntura de las microfinanzas en el Perú SBS.
Tavara, José. (2006) “Fuentes de financiamiento de la microempresa peruana”. En Boletín de Opinión No 33, Lima: Consorcio de Investigación Economic
Trivelli, Carolina y H. Venero. (2007) Microcrédito: coexistencia de prestamistasformales e informales, racionamiento y auto-racionamiento. Lima: Instituto de Estudios Peruanos. Documento de Trabajo No 110.





2.8 Anexos:

GUÍA DE ENTREVISTA
NOMBRE:
CARGO QUE OCUPA:

1. ¿Cuantos años tiene su institución en el mercado de microcrédito en la Provincia de Chepén?

2. ¿A qué sectores económicos pertenecen las empresas en las cuales tienen distribuidas sus colocaciones de micro créditos?
.
3. ¿De acuerdo a su experiencia en el mercado, que tendencia observa que esta teniendo este mercado a lo largo de los últimos tres años?

4. ¿Qué tendencia espera que tenga el mercado de las microfinanzas para los próximos años en la Provincia de Chepén?

5. ¿Las tasas que cobra su institución tienden a aumentar o mantenerse según los niveles de los años anteriores?

6. ¿Cual es la tendencia de sus colocaciones de microcrédito en los años anteriores y futuros?

7. ¿Cómo describiría la situación de su cartera morosa en los últimos años?

8. ¿Qué factores cree que son los principales que influyen dentro de la morosidad en el caso de sus clientes?

9. ¿Porqué motivos la Caja Trujillo aumento su morosidad desde niveles mínimos hasta estar sobre el promedio del sistema micro financiero?

10. ¿Cómo manejan la cartera morosa para que esta no aumente en los próximos años?

11. ¿Cree que podran bajar su morosidad actual para los próximos años?

12. ¿Cual es la política de créditos que su institución esta aplicando en la actualidad?

13. ¿Qué variables consideran para realizar la medición del nivel de riesgo en su institución?

14. ¿Cree usted que las políticas crediticias que aplica su institución son las adecuadas, Porque?