Sistema financiero
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En un sentido general, el sistema financiero (sistema de finanzas) de un país esta formado por el conjunto de instituciones, medios y mercados, cuyo fin primordial es canalizar el ahorro que generan los prestamistas o unidades de gasto con superavit, hacia los prestatarios o unidades de gasto con déficit. Esta labor de intermediación es llevada a cabo por las instituciones que componen el sistema financiero, y se considera basica para realizar la transformación de los activos financieros, denominados primarios, emitidos por las unidades inversoras (con el fin de obtener fondos para aumentar sus activos reales), en activos financieros indirectos, mas acordes con las preferencias de los ahorradores.
El sistema financiero comprende, tanto los instrumentos o activos financieros, como las instituciones o intermediarios y los mercados financieros: los intermediarios compran y venden los activos en los mercados financieros.

Obviamente el sistema financiero de un determinado país no se encuentra aislado, o sea, no es un sistema cerrado, ya que interactúa y se articula con otros sistemas financieros nacionales así como con el sistema financiero internacional; y naturalmente, las interacciones y efectos cruzados entre los distintos ambitos financieros son múltiples y difíciles de cuantificar y de controlar, y mucho mas teniendo en cuenta que en el momento actual no existe una verdadera moneda internacional que se use y regule los intercambios comerciales entre países,sino que a estos efectos se usan algunas monedas nacionales fuertes, y especialmente el dólar estadounidense.
Índice
1 Función del sistema financiero
2 Activos financieros
3 Mercados financieros
4 Organismos reguladores del sistema financiero
5 Intermediarios financieros
6 Véase también
7 Bibliografía
8 Enlaces externos
Función del sistema financiero
El sistema financiero cumple la misión fundamental en una economía de Mercado, de captar el excedente de los ahorradores (unidades de gasto con superavit) y canalizarlo hacia los prestatarios públicos o privados (unidades de gasto con déficit). Esta misión resulta fundamental por dos razones: la primera es la no coincidencia, en general, de ahorradores e inversores, esta es, las unidades que tienen déficit son distintas de las que tienen superavit; la segunda es que los deseos de los ahorradores tampoco coinciden, en general, con los de los inversores respecto al grado de liquidez, seguridad y rentabilidad de los activos emitidos por estos últimos, por lo que los intermediarios han de llevar a cabo una labor de transformación de activos, para hacerlos mas aptos a los deseos de los ahorradores. En definitiva las principales funciones que cumple el sistema financiero son
Captar el ahorro y canalizarlo hacia la inversión.
Fomentar el ahorro.
Ofertar aquellos productos que se adaptan a las necesidades de los ahorradores y los inversores, de manera que ambos obtengan la mayor satisfacción con el menor coste.
Lograr la estabilidad monetaria.
Activosfinancieros
Artículo principal: Activo financiero.
Los activos financieros son aquellos títulos o anotaciones contables emitidos por las unidades económicas de gasto, que constituyen un medio de mantener riqueza para quienes los poseen y un pasivo para quienes lo generan. Los activos financieros, a diferencia de los activos reales, no contribuyen a incrementar la riqueza general de un país, ya que no se contabilizan en el Producto interior bruto de un país, pero sí contribuyen y facilitan la movilización de los recursos reales de la economía, contribuyendo al crecimiento real de la riqueza. Las características de los activos financieros son tres
Liquidez
Riesgo
Rentabilidad
Mercados financieros
Artículo principal: Mercado financiero.
Los mercados financieros son el mecanismo o lugar a través del cual se produce un intercambio de activos financieros y se determinan sus precios. El sistema no exige, en principio, la existencia de un espacio físico concreto en el que se realizan los intercambios. El contacto entre los agentes que operan en estos mercados puede establecerse de diversas formas telematicas, telefónicamente, mediante mecanismos de subasta o por internet. Tampoco es relevante si el precio se determina como consecuencia de una oferta o demanda conocida y puntual para cada tipo de activos.
Funciones
Ponen en contacto a los agentes económicos que intervienen o participan en el mercado, como por ejemplo los ahorradores o inversores, con los
intermediarios financieros, logrando que ambos se beneficien.Fijación de los precios.
Proporcionan liquidez a los activos.
Reducen los plazos y costos de intermediación.
Organismos reguladores del sistema financiero
Los organismos o instituciones supervisan el cumplimiento de las leyes redactadas por los parlamentos, así como de las normas emitidas por los propios reguladores del sistema financiero. Estas normas tienen por finalidad asegurar el buen funcionamiento de los mercados financieros, y al conjunto de ellas se le llama regulación financiera. Para el cumplimiento de sus objetivos pueden imponer sanciones (por ejemplo, una comisión reguladora del Mercado de valores puede suspender la cotización de un valor bursatil si se realizan actos no permitidos en el intercambio de ese valor).
Intermediarios financieros
Los activos financieros son emitidos por las unidades económicas de gasto con el propósito de cubrir su déficit, estos activos pueden ser adquiridos directamente por los ahorradores últimos de una economía. Sin embargo, en la medida que se desarrollan los sistemas financieros, aparecen los intermediarios financieros, una serie de instituciones o empresas que median entre los agentes con superavit y los que poseen déficit, con la finalidad de abaratar los costes en la obtención de financiación y facilitar la transformación de unos activos en otros.
Los intermediarios ponen en contacto a las familias que tienen recursos, con aquellas empresas que los necesitan. Hay que equilibrar la voluntad de invertir con la necesidad que tienen las empresas. Los intermediariosfinancieros (entidades de crédito - como bancos, cajas de ahorro y cooperativas de crédito-, entidades de leasing, entidades de crédito oficial) reciben el dinero de las unidades de gasto con superavit, mientras que dichos intermediarios ofrecen a las empresas recursos a mas largo plazo y de una cuantía superior a la recibida por una sola unidad de gasto con superavit, de modo que realiza una transformación de los recursos recibidos por las familias.
Los intermediarios financieros pueden ser clasificados en no bancarios y en bancarios, estos últimos se caracterizan porque alguno de sus pasivos son pasivos monetarios es decir billetes y depósitos a la vista, aceptados de forma genérica por el público como medio de pago. Estas instituciones pueden generar recursos financieros, no limitandose a realizar una simple función de mediación. Funciones:
La actuación de los intermediarios financieros permite reducir el riesgo de los diferentes activos financieros mediante la diversificación de las carteras de inversión, pudiendo también obtener un rendimientos de sus carteras a largo plazo superior al obtenido por cualquier agente individual al poder aprovechar las economías de escala que se derivan de la gestión de las mismas.
El volumen de recursos financieros que manejan hace posible la adquisición de activos de cualquier valor nominal, que podría se inalcanzable a ahorradores individuales.
Los intermediarios financieros pueden disponer de mayor información, mas completa, rapida y fiable sobre la evolución de losmercados que los inversores individuales.
Permiten aprovechar economías de escala en los costes de transacción.
Los intermediarios permiten adecuar las necesidades de los prestamistas y prestatarios, mediante la transformación de los plazos de las operaciones. Captan recursos a corto plazo que ceden a plazos mayores.
COMPONENTES DEL SECTOR DE SEGUROS


la cosa asegurable

es el elemento que corre el riesgo, el objeto del seguro.

pueden ser:

- bienes materiales.

- la vida o integridad (física o intelectual) de una persona.

el riesgo:

es una amenaza de pérdida o deterioro que afecta a bienes determinados o a derechos específicos como la vida, la salud o la integridad física e intelectual de un individuo.

la prima:

es el “precio del seguro”. es el costo que se debe pagar por asegurar la cosa contra el riesgo. este pago generalmente se estipula en términos anuales, aunque puede convenirse de otra forma (mensual, trimestral, semestral, todo de una vez).

la prima depende entre otros aspectos de la frecuencia o probabilidad de ocurrencia de un siniestro determinado.

la póliza:

es el documento en que se establece por escrito las condiciones del contrato de seguro.

el asegurado:

es la persona o bien sobre la que recae la cobertura del seguro. en el caso que la “cosa asegurable” sea la vida o integridad de una persona, esta última sera “el asegurado”.

el contratante:

persona natural o jurídica que ha firmado un contrato de seguro, comprometiéndose a pagar el precio (prima) que elasegurador cobra por la prestación. no siempre el contratante y el asegurado son la misma persona. esto sólo ocurre si el contratante ha tomado el seguro para sí mismo.

es importante aclarar que en el caso que el contratante y el asegurado no sean la misma persona, debe existir un interés real del contratante de evitar riesgos sobre la persona o cosa asegurada (por ejemplo, pueden ser cónyuge, hijos, etc.)

el beneficiario:
persona natural o jurídica, que ha sido designada por quien contrata el seguro para recibir la indemnización pactada en caso de producirse un siniestro.

el asegurador:
es es la empresa que asume el riesgo de la ocurrencia de un evento. dependiendo de si el riesgo afecta a personas o bienes materiales, se trata de compañías de seguros de vida o compañías de seguros generales.
las coberturas:
son los riesgos que asume el asegurador (pueden ser uno o mas) y que se describen en la póliza. por ejemplo, incendio y sismo corresponden a distintos riesgos y por lo tanto, son dos coberturas. la indemnización se realiza sólo si los eventos o siniestros tienen cobertura.
el deducible:
el asegurador puede asumir todo el riesgo o compartir el riesgo con el asegurado. la parte del riesgo que asume el asegurado se denomina deducible. en ciertos seguros el deducible puede ir variando en el tiempo.

la indemnización o capital asegurado:
es la suma de dinero que el asegurador se obliga a pagar al asegurado, en caso de la ocurrencia de un siniestro y según las condiciones señaladas en la póliza.